#Finsubito news – Discussione parlamentare tra il presidente della banca centrale e il presidente dell’Associazione delle piccole e medie imprese in merito al capitale.

Nel pomeriggio del 17 ottobre, durante la discussione di gruppo sul progetto di legge per lo sviluppo delle piccole e medie imprese, due delegati, il presidente dell’Associazione delle piccole e medie imprese e il presidente del consiglio di amministrazione di Vietcombank, si sono confrontati sull’accessibilità dei prestiti e sulle politiche preferenziali per le piccole e medie imprese.

Le piccole e medie imprese (PMI) non mancano di pacchetti di finanziamento; ciò che manca loro sono i meccanismi per accedervi.

Nel corso della sessione di discussione, il delegato Nguyen Van Than, presidente dell’Associazione vietnamita delle piccole e medie imprese (VINASME), ha affermato che il capitale rappresenta uno dei maggiori ostacoli per il settore imprenditoriale, che costituisce la maggior parte dell’economia .

Secondo il signor Than, il Vietnam conta attualmente quasi 6 milioni di famiglie imprenditoriali e quasi 1 milione di piccole e medie imprese.

Tuttavia, il fabbisogno di capitali a supporto della produzione, delle attività aziendali, dell’innovazione tecnologica e dell’espansione del mercato è in aumento, mentre l’accesso delle imprese ai capitali rimane limitato.

Il signor Than ha sostenuto la necessità di comprendere appieno le specificità delle operazioni bancarie, in particolare la relazione tra i tassi di interesse sui depositi e i tassi di interesse sui prestiti. Se i tassi di interesse sui prestiti sono troppo elevati, le imprese avranno difficoltà ad accedere al capitale; ma se i tassi di interesse sui depositi sono troppo bassi, anche attrarre depositi risulterà problematico.

Alla luce di tale realtà, il presidente dell’Associazione delle piccole e medie imprese ha suggerito di ricercare diverse soluzioni per mobilitare e allocare capitali, anziché affidarsi esclusivamente al credito bancario tradizionale.

In particolare, ha proposto l’implementazione tempestiva di un meccanismo di test controllato (sandbox) per i nuovi modelli finanziari; l’ampliamento del ruolo degli istituti finanziari non bancari, degli istituti di microfinanza, dei fondi e degli istituti finanziari esteri; e la ricerca di un modello di banca digitale in grado di mobilitare capitali e fornire prestiti rapidamente a basso costo.

Il signor Than ritiene che questi modelli debbano essere considerati e testati entro limiti appropriati, piuttosto che essere eccessivamente preoccupati per i rischi. Secondo lui, se ben progettati, potrebbero rappresentare ulteriori canali di finanziamento, contribuendo a ridurre i tassi di interesse e ad ampliare i prestiti non garantiti alle piccole e medie imprese.

Le piccole e medie imprese (PMI) continuano ad avere situazioni finanziarie deboli.

Nel suo intervento successivo, il delegato Nguyen Thanh Tung, presidente del consiglio di amministrazione di Vietcombank, ha affermato che lo sviluppo di meccanismi di sostegno deve essere sostanziale, mirato e specifico, poiché le risorse a disposizione sono sempre limitate.

Secondo il signor Tung, le piccole e medie imprese (PMI) incontrano difficoltà nell’ottenere capitali di prestito per diverse ragioni: una situazione finanziaria debole; capacità limitate di gestione finanziaria, produzione, sviluppo commerciale e di mercato; piani di prestito inadeguati; e garanzie insufficienti dovute alla mancanza di attività accumulate.

Questi fattori rendono difficile per le imprese soddisfare i requisiti di credito. Anche passando a un meccanismo di finanziamento basato sul flusso di cassa o utilizzando i crediti commerciali come garanzia, l’implementazione non è semplice se l’impresa non dispone di un numero sufficiente di crediti commerciali idonei.

Per quanto riguarda i tassi di interesse, il signor Tung ha osservato che le politiche preferenziali devono essere concepite a un livello ragionevole. Se le banche sono obbligate a concedere prestiti a tassi di interesse eccessivamente bassi mentre il costo di reperimento dei capitali aumenta, le attività di prestito potrebbero diventare non redditizie e difficili da sostenere nel lungo periodo.

Ha suggerito che un tasso di interesse sui prestiti inferiore di 1-2 punti percentuali rispetto al tasso di mercato generale potrebbe essere un’opzione più appropriata, in quanto fornirebbe incentivi alle imprese e garantirebbe la partecipazione delle banche.

Il Presidente del Consiglio di Amministrazione di Vietcombank ha inoltre richiesto supporto alle imprese per migliorare le loro capacità gestionali, sviluppare piani aziendali, utilizzare i dati e garantire la trasparenza nella rendicontazione finanziaria. Se le imprese avessero accesso ai dati fiscali attraverso un meccanismo legale, chiaro e controllato, la banca disporrebbe di una base migliore per valutare con precisione la loro capacità di rimborso del debito.

Un altro approccio consiste nel mettere in contatto le piccole e medie imprese (PMI) con le aziende più grandi della catena di fornitura. Con una produzione stabile, contratti chiari e flussi di cassa misurabili, le imprese avranno maggiori possibilità di accedere ai capitali.

In risposta, il delegato Nguyen Van Than ha sostenuto che l’analisi delle condizioni di credito era ben fondata, ma che, se si fosse limitata ai criteri convenzionali, sarebbe stato difficile risolvere i problemi di lunga data.

Ha sottolineato che le piccole e medie imprese (PMI) si trovano in una posizione più debole rispetto alle grandi imprese, pertanto necessitano di meccanismi di supporto sufficientemente chiari per creare opportunità di sviluppo. Se le imprese sono tenute a competere fin dall’inizio su un piano di parità assoluta, il gruppo di imprese svantaggiate avrà difficoltà a prosperare.

“Ogni giorno sono disponibili pacchetti aziendali per le piccole e medie imprese, ma come ha accennato il signor Tung, ci sono degli ostacoli, quindi come possiamo risolverli ora?”, ha chiesto il signor Than.

Secondo lui, quando le imprese non dispongono di garanzie, le banche incontrano difficoltà a concedere prestiti a causa delle normative e delle preoccupazioni relative alla responsabilità. Pertanto, affinché la politica sia attuata efficacemente, è necessario un meccanismo di coordinamento tra gli enti competenti, che definisca chiaramente le responsabilità e le modalità di condivisione del rischio.

Il signor Than ha inoltre avvertito che, senza accesso al capitale formale, le piccole e medie imprese (PMI) potrebbero essere costrette a ricorrere a fonti di prestito ad alto tasso di interesse e ad alto rischio.

In risposta, il signor Tung ha affermato che Vietcombank non intende ridurre i finanziamenti per le piccole e medie imprese (PMI), ma si concentra piuttosto sul collegamento di queste aziende con catene di approvvigionamento consolidate, utilizzando le grandi imprese come base per l’erogazione del credito.

Secondo lui, questo approccio consente alle banche di valutare il flusso di cassa attraverso i crediti, i debiti e le transazioni nella catena di approvvigionamento. Di conseguenza, le garanzie non devono necessariamente essere costituite da immobili o beni di elevato valore.